上周五，人社部（人力資源社會(huì)保障部）會(huì)同財(cái)政部、國(guó)家稅務(wù)總局發(fā)布“關(guān)于公布個(gè)人養(yǎng)老金先行城市（地區(qū)）的通知”，宣布個(gè)人養(yǎng)老金制度在北京、上海、廣州、西安、成都、貴陽(yáng)等36個(gè)先行城市或地區(qū)啟動(dòng)實(shí)施，這標(biāo)志著我國(guó)多層次、多支柱養(yǎng)老保險(xiǎn)體系框架基本搭建完畢，個(gè)人養(yǎng)老時(shí)代正式來(lái)臨！
首批個(gè)人養(yǎng)老金投資基金共有129只，具體來(lái)看，129只基金均由存量養(yǎng)老FOF基金增設(shè)Y份額而來(lái)。那什么是基金Y份額？有哪些特別之處？今天南南帶您解讀。
01
什么是基金Y份額？
首先，基金名稱(chēng)后綴的“Y”，有取自“養(yǎng)老金”拼音首字母之意，代表個(gè)人養(yǎng)老金單獨(dú)份額。
新設(shè)立的基金Y份額只面向個(gè)人養(yǎng)老金賬戶的投資者，單獨(dú)計(jì)算份額凈值，與基金原有的份額運(yùn)作互不影響。
其次，根據(jù)個(gè)人養(yǎng)老金賬戶要求，個(gè)人養(yǎng)老金投資基金相關(guān)資金及資產(chǎn)將封閉運(yùn)行，其基金Y份額的申購(gòu)贖回等款項(xiàng)將在個(gè)人養(yǎng)老金賬戶內(nèi)流轉(zhuǎn)。
除此之外，優(yōu)惠政策也相當(dāng)給力，目前已公布新增的基金Y份額管理費(fèi)及托管普遍打了五折，且免收銷(xiāo)售服務(wù)費(fèi)，這樣的讓利力度在業(yè)內(nèi)實(shí)屬罕見(jiàn)。
02
具體能省多少錢(qián)？
那買(mǎi)基金Y類(lèi)份額究竟能省多少錢(qián)？具體有兩部分。
第一筆，省下遞延稅優(yōu)政策的錢(qián)。相比A類(lèi)份額，投資者購(gòu)買(mǎi)Y份額份則意味著自愿參加個(gè)人養(yǎng)老金，那么投入的其中的資金可享受遞延稅收優(yōu)惠，上限為每年12000元，能夠直接省下一筆稅款。
第二筆，省下管理費(fèi)和托管費(fèi)的錢(qián)。Y份額的管理費(fèi)、托管費(fèi)優(yōu)惠力度很大。以南方養(yǎng)老2045三年Y（代碼017242）為例，根據(jù)基金合同，其A類(lèi)份額管理費(fèi)率1.0%、托管費(fèi)率0.2%，而Y類(lèi)份額的費(fèi)率則分別降至0.5%、0.1%，相當(dāng)于Y類(lèi)份額管理費(fèi)、托管費(fèi)較A類(lèi)直接打五折！
綜合優(yōu)惠稅率和費(fèi)率打折，投資基金Y份額每年可為不同收入人群省下400至5000多元不等。
03
如何參與個(gè)人養(yǎng)老金投資？
從公布的首批個(gè)人養(yǎng)老金產(chǎn)品名錄上看，共有40家基金管理人旗下129只養(yǎng)老目標(biāo)基金入選，其中南方基金共有8只基金入選，位列行業(yè)第二（數(shù)據(jù)來(lái)源：中國(guó)證監(jiān)會(huì)）。那如果想?yún)⑴c個(gè)人養(yǎng)老金投資，購(gòu)買(mǎi)南方基金Y份額產(chǎn)品該如何操作呢？步驟其實(shí)非常簡(jiǎn)單：
首先需要前往對(duì)應(yīng)銀行卡的APP或線下網(wǎng)點(diǎn)，申請(qǐng)開(kāi)通個(gè)人養(yǎng)老金資金賬戶。建議在銀行APP操作，可快速開(kāi)通，主流銀行經(jīng)南南測(cè)試后1分鐘即可完成。
然后需要打開(kāi)最新版本的南方基金APP，首頁(yè)進(jìn)入“養(yǎng)老金”專(zhuān)區(qū)，點(diǎn)擊“立即開(kāi)通”按鈕，根據(jù)頁(yè)面提示將資金賬戶綁定至南方基金APP上就可以購(gòu)買(mǎi)Y份額產(chǎn)品啦。
目前南方基金APP支持綁定工商、廣發(fā)、平安、興業(yè)4家銀行的個(gè)人養(yǎng)老金資金賬戶，后續(xù)會(huì)支持更多。南南也將具體的操作步驟做成了一張流程圖，南粉可以在文中查看。
最后南南想說(shuō)，多數(shù)投資者對(duì)養(yǎng)老金產(chǎn)品的了解，基本停留在“收益率有多高”這個(gè)層面，但養(yǎng)老投資有別于一般投資，其所追求的并非高收益，而是穩(wěn)健的可持續(xù)收益。
一般而言，多數(shù)人在盛年和中年時(shí)期的創(chuàng)造收入能力最強(qiáng)，但隨著年歲增大，創(chuàng)收能力難免會(huì)下降，但人的消費(fèi)支出水平往往會(huì)因醫(yī)療等方面支出而增加。
因此，我們應(yīng)當(dāng)通過(guò)前期合理的資金跨期錯(cuò)配，使得在未來(lái)退休后能獲得可持續(xù)的穩(wěn)定的現(xiàn)金流，正所謂“未雨綢繆方能有備無(wú)患”。
好啦，今天就聊到這里，36個(gè)先行城市或地區(qū)的名單可以在文末查看，非先行地區(qū)的南粉也不要著急，相信全國(guó)范圍推廣只是時(shí)間問(wèn)題，我們明天再見(jiàn)啦~
風(fēng)險(xiǎn)提示：
“養(yǎng)老”的名稱(chēng)不代表收益保障或其它任何形式的收益承諾產(chǎn)品不保本，可能虧損?；鹜顿Y有風(fēng)險(xiǎn)，投資者在投資前請(qǐng)認(rèn)真閱讀《基金合同》、《招募說(shuō)明書(shū)》等法律文件?；鸸芾砣顺兄Z以誠(chéng)實(shí)守信、勤勉盡責(zé)的原則管理和運(yùn)用基金資產(chǎn)，但不保證旗下基金一定盈利，也不保證最低收益。請(qǐng)根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)承受能力選適配產(chǎn)品理性投資，基金投資須謹(jǐn)慎。
證券投資基金（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“基金”）是一種長(zhǎng)期投資工具，其主要功能是分散投資，降低投資單一證券所帶來(lái)的個(gè)別風(fēng)險(xiǎn)?；鸩煌阢y行儲(chǔ)蓄和債券等能夠提供固定收益預(yù)期的金融工具，投資人購(gòu)買(mǎi)基金，既可能按其持有份額分享基金投資所產(chǎn)生的收益，也可能承擔(dān)基金投資所帶來(lái)的損失。
投資人應(yīng)當(dāng)認(rèn)真閱讀《基金合同》《招募說(shuō)明書(shū)》等基金法律文件，了解基金的風(fēng)險(xiǎn)收益特征，并根據(jù)自身的投資目的、投資期限、投資經(jīng)驗(yàn)、資產(chǎn)狀況等判斷基金是否和投資人的風(fēng)險(xiǎn)承受能力相適應(yīng)。
免責(zé)聲明：《南南說(shuō)理財(cái)》欄目旨在為廣大投資者提供學(xué)習(xí)理財(cái)知識(shí)的素材，由南方基金管理股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“南方基金”）員工撰寫(xiě)，內(nèi)容引用信息均來(lái)自公開(kāi)資料，我們力求但不保證這些信息的準(zhǔn)確性和完整性。內(nèi)容所載觀點(diǎn)、結(jié)論及意見(jiàn)僅代表在報(bào)告發(fā)布時(shí)的個(gè)人判斷，不代表南方基金立場(chǎng)，亦不構(gòu)成任何投資與交易決策依據(jù)。對(duì)于任何因使用或信賴(lài)本欄目?jī)?nèi)容而造成（或聲稱(chēng)造成）的任何直接或間接損失，我們不承擔(dān)任何責(zé)任。本欄目?jī)?nèi)容版權(quán)僅為南方基金所有，未經(jīng)書(shū)面許可，任何機(jī)構(gòu)和個(gè)人不得以任何形式翻版、復(fù)制、刊登、發(fā)表或引用。南方基金保留對(duì)任何侵權(quán)行為進(jìn)行追究的權(quán)利。投資有風(fēng)險(xiǎn)，入市需謹(jǐn)慎。